ABD’de tüketicilerin son 12 ayda yeni krediye başvurma oranı haziran ayında yükselerek Ekim 2021’den bu yana en yüksek seviyesine ulaştı. New York Fed anketinde red oranlarının geçen yıla kıyasla gerilediği vurgulandı.
ABD’de tüketicilerin kredi başvuru oranı ekim 2021 zirvesine ulaştı
Amerika Birleşik Devletleri’nde hanehalkının borçlanma eğilimleri ve finansal imkanlara erişim dinamiklerine ilişkin en geniş kapsamlı göstergelerden biri olan New York Merkez Bankası (Fed) Tüketici Beklentileri Krediye Erişim Anketi haziran ayı sonuçları yayımlanmıştır. Açıklanan veriler, ABD genelinde tüketicilerin finansal piyasalara olan talebinde ve borçlanma arayışında belirgin bir ivmelenme yaşandığını ortaya koymaktadır. Anket sonuçlarına göre, tüketicilerin son 12 aylık zaman dilimi içerisinde herhangi bir yeni kredi türüne başvurma oranı haziran ayında artış kaydetmiş ve bu veri Ekim 2021 tarihinden bu yana görülen en yüksek seviyeye ulaşmıştır. New York Fed tarafından düzenli periyotlarla yürütülen söz konusu çalışma; kredi kartı, taşıt kredisi, konut kredisi (mortgage), kredi kartı limit artış talepleri ve konut kredisi refinansmanı gibi kişisel finansmanın temel unsurlarını kapsayan geniş bir yelpazeyi içermektedir. Yüksek faiz ortamına ve sıkılaşan finansal koşullara rağmen toplam başvuru oranındaki bu geniş çaplı tırmanış, hanehalklarının nakit akışını ve tüketim harcamalarını sürdürebilmek veya mevcut borç yapılarını yeniden organize edebilmek amacıyla kredi kanallarına daha fazla yöneldiğini göstermektedir.
Kredi türlerine göre başvuru eğilimleri ve ret oranlarındaki seyir
Anket verileri dönemler arası karşılaştırmalı olarak incelendiğinde, ürün bazlı talep dinamiklerinde ayrışmalar göze çarpmaktadır. New York Fed, 2026 yılının Şubat ayı sonuçlarıyla kıyaslandığında; tüketicilerin yeni bir kredi kartı edinme, taşıt kredisi çekme, mevcut kredi kartı limitini artırma veya konut kredisini yeniden yapılandırma (refinansman) amacıyla başvuru yapma olasılıklarının bir miktar gerilediğini bildirişmiştir. Buna karşın, doğrudan yeni bir konut kredisi almak için başvuru yapma ihtimalinde ise hafif bir artış eğilimi kaydedilmiştir. Gayrimenkul piyasasındaki fiyatlama hareketleri ve konut talebi, bu kalemi diğer tüketici kredisi türlerinden pozitif yönde ayrıştırmıştır. Finansal kurumların kredi onay süreçlerini ve risk iştahını gösteren ret oranları tarafında ise sınırlı bir yükseliş takip edilmiştir. Son 12 ay içerisinde herhangi bir kredi ürünü için başvuruda bulunan tüketicilerin taleplerinin reddedilme oranı haziran ayında sınırlı bir artışla yüzde 16,1 seviyesine çıkmıştır. Ancak bu oran, kredi piyasalarında sıkılaşmanın zirve yaptığı Haziran 2025 döneminde kaydedilen yüzde 23,1’lik ret oranı seviyesinin oldukça altında kalmıştır. Geçen yıla kıyasla ret oranlarında yaşanan bu belirgin düşüş, bankacılık sisteminin kredi arzında nispeten daha esnek bir tutum sergilediğine işaret etmektedir. Paralel olarak, tüketicilerin geleceğe dönük kredi başvurularının reddedilme ihtimaline ilişkin risk algısı da tüm kredi türleri genelinde gerileme kaydetmiştir.
Acil durum finansman ihtiyacı ve likiditeye erişim olasılıkları
New York Fed anketinin dikkat çekici bir diğer ayağını ise hanehalklarının beklenmedik finansal şoklara karşı kırılganlığını ve acil likiditeye erişim imkanlarını ölçen göstergeler oluşturmaktadır. Ankete katılan ABD’li tüketicilerin gelecek bir aylık dönem içerisinde beklenmedik bir harcama veya acil bir ihtiyaç nedeniyle 2 bin dolar tutarında nakit bulmak zorunda kalma olasılığı haziran ayında yüzde 34 seviyesine tırmanmıştır. Tüketicilerin acil nakit ihtiyacı duyma olasılığındaki bu artış, yaşam maliyetleri ve hanehalkı bütçeleri üzerindeki dönemsel baskıların devam ettiğini doğrulamaktadır. Ancak acil nakit ihtiyacındaki artışa karşın, tüketicilerin bu kaynağı temin edebilme kapasitelerinde pozitif bir gelişme kaydedilmiştir. Ankete göre, beklenmedik bir finansal kriz durumunda 2 bin dolar tutarındaki kaynağı sorunsuz bir şekilde temin edebilme olasılığı, 2026 yılının şubat ayında ölçülen yüzde 63 seviyesinden haziran ayı itibarıyla yüzde 66 seviyesine yükselmiştir. Bu durum, ABD tüketicilerinin acil durumlarda kişisel birikimler, ek kredi hatları veya yakın çevre desteği aracılığıyla likiditeye ulaşma güveninin ve finansal esnekliğinin arttığını teyit etmektedir.